2025年保薦代表人考試《投資銀行業務》考試共120題，分為選擇題和組合型選擇題。小編為您整理精選模擬習題10道，附答案解析，供您考前自測提升！

1、下列非貨幣性資產交換中，具有商業實質的是（）。【多選題】

A.換入資產的未來現金流量在風險方面與換出資產顯著不同

B.換入資產的未來現金流量在時間方面與換出資產顯著不同

C.換入資產的未來現金流量在金額方面與換出資產顯著不同

D.換入資產與換出資產的預計未來現金流量現值不同

正確答案:A、B、C、D

答案解析:選項ABCD正確：滿足下列條件之一的非貨幣性資產交換具有商業實質：（1）換入資產的未來現金流量在風險、時間和金額方面與換出資產顯著不同；（ABC項正確）（2）換入資產與換出資產的預計未來現金流量現值不同，且其差額與換入資產和換出資產的公允價值相比是重大的。（D項正確）

2、下列關于中小非金融企業集合票據的說法中，錯誤的是（）?！締芜x題】

A.中小非金融企業發行集合票據，應在銀行間市場交易商協會注冊，一次注冊、一次發行

B.任一企業集合票據募集資金額不超過1億元人民幣

C.單支集合票據注冊金額不超過10億元人民幣

D.任一企業集合票據待償還余額不得超過該企業凈資產的40%

正確答案:B

答案解析:任一企業集合票據募集資金額不超過2億元人民幣，單支集合票據注冊金額不超過10億元人民幣。

3、根據《證券發行與承銷管理辦法》，下列關于承銷團的說法中，正確的有（）。【多選題】

A.證券發行依照法律、行政法規的規定應由承銷團承銷的，組成承銷團的承銷商應當簽訂承銷團協議，由主承銷商負責組織承銷工作

B.證券發行由2家證券公司聯合主承銷商的，可以約定由其中1家承擔主承銷責任，履行相關義務

C.承銷團由3家以上承銷商組成的，可以設副主承銷商

D.承銷團成員應當按照承銷團協議及承銷協議的規定進行承銷活動，不得進行虛假承銷

正確答案:A、C、D

答案解析:選項ACD正確：證券發行由2家以上證券公司聯合主承銷商的，所有擔任主承銷商的證券公司應當共同承擔主承銷責任，履行相關義務。

4、自用無形資產的攤銷應記入“其他業務成本*科目?！九袛囝}】

A.正確

B.錯誤

正確答案:B

答案解析:無形資產的攤銷額一般應當計入當期損益。企業管理用的無形資產，其攤銷金額計入管理費用；出租的無形資產，其攤銷金額計入其他業務成本；某項無形資產包含的經濟利益通過轉入所生產的產品或其他資產中實現的，其攤銷金額應當計入相關資產成本。

5、關于公司主要會計數據和財務指標的計算和披露，下列論述正確的有（   ）。 I.編制合并會計報表的公司應以合并財務報表數據填列或計算主要會計數據和指標 II.應按照《公開發行證券的公司信息披露解釋性公告第1號一一非經常性損益》的要求，確定和計算非經常性損益 III.數據的排列應該從左到右，左邊起是報告期的數據 IV.數據的排列應該從右到左，右邊起是報告期的數據 V.應當披露凈資產收益率指標和以報告期扣除非經常性損益后凈利潤為基礎計算的加權平均凈資產收益率【組合型選擇題】

A.I、II、III

B.I、II、V

C.I、IV、V

D.III、IV、V

正確答案:A

答案解析:參見《公開發行證券的公司信息披露內容與格式準則第2號一一年度報告的內容與格式》(2014年修訂）第十九條及《公開發行證券的公司信息披露解釋性公告第1號一一非經常性損益》規定。

6、下列哪項屬于流動性偏好理論的觀點？( ) I.投資者并不認為長期債券是短期債券的理想替代物 II.長期債券是一組短期債券的理想替代物，長、短期債券取得相同的利率，即市場是均衡的 III.利率曲線的形狀是由對未來利率的預期和延長償還期所必需的流動性溢價共同決定的 IV.遠期利率不再只是對未來即期利率的無偏估計，它還包含了流動性溢價 V.流動性溢價是遠期利率和未來的預期即期利率之間的差額【組合型選擇題】

A.I、II、III、IV

B.I、II、III、V

C.II、III、IV、V

D.I、III、IV、V

正確答案:D

答案解析:流動性偏好理論的基本觀點是投資者并不認為長期債券是短期債券的理想替代物。投資者在接受長期債券時就會要求對與較長償還期限相聯系的風險給予補償，這便導致了流動性溢價的存在。流動性溢價便是遠期利率和未來的預期即期利率之間的差額。在流動性偏好理論中，遠期利率不再只是對未來即期利率的無偏估計，它還包含了流動性溢價。因此，利率曲線的形狀是由對未來利率的預期和延長償還期所必需的流動性溢價共同決定的。

7、企業在前期資產負債表日，依據當時實際情況和所掌握的證據合理確認預計負債后，應當將當期實際發生的訴訟損失金額與已計提的相關預計負債之間的差額，直接計入當期營業外支出?！九袛囝}】

A.正確

B.錯誤

正確答案:B

答案解析:企業在前期資產負債表日，依據當時實際情況和所掌握的證據合理確認預計負債后，應當將當期實際發生的訴訟損失金額與已計提的相關預計負債之間的差額，直接計入或沖減當期營業外支出。企業在前期資產負債表日，依據當時實際情況和所掌握的證據，確實無法合理預計訴訟損失，因而未確認預計負債，則在該項損失實際發生的當期，直接計入當期營業外支出。

8、申請發行短期融資券的證券公司，應當具備的條件有（）。【多選題】

A.取得證監會關于發行短期融資券資格的認可

B.具有較強的流動性管理能力，流動性風險管理體系健全

C.近12個月內流動性覆蓋率持續高于行業平均水平

D.近3年內風險控制指標持續符合監管要求

正確答案:A、B

答案解析:《證券公司短期融資券管理辦法》(2021年修訂) 第5條規定，證券公司發行短期融資券應當具備以下條件：①具有較強的流動性管理能力，流動性風險管理體系健全,能夠有效識別、計量監測和控制流動性風險，能以合理的成本及時滿足流動性需求。②資產負債結構合理，期限錯配、交易對手集中度、債券質押比例等適度，近2年內風險控制指標持續符合監管要求。③近6個月內流動性覆蓋率持續高于行業平均水平。④取得證監會關于發行短期融資券資格的認可。⑤近2年內末因重大違法違規行為受到行政處罰。⑥中國人民銀行要求的其他條件。

9、公開招標方式中，全場有效投標總額（ ）當期國債招標額時，所有有效投標全額募入。【選擇題】

A.大于

B.小于或等于

C.大于或等于

D.等于

E.小于

正確答案:B

答案解析:公開招標方式中，全場有效投標總額小于或等于當期國債招標額時，所有有效投標全額募入；全場有效投標總額大于當期國債招標額時，按照低利率（利差）或高價格優先的原則對有效投標逐筆募入，直到募滿招標額為止。

10、根據《深圳證券交易所股票上市規則》，下列法人或自然人中，屬于上市公司關聯方的有（）?！径噙x題】

A.上市公司大股東控制的除上市公司及其控股子公司以外的公司

B.上市公司前任獨立董事，已卸任滿12個月

C.上市公司大股東的董事

D.持有上市公司5%股份的自然人

正確答案:A、C、D

答案解析:根據《深圳證券交易所股票上市規則》 的規定，A、C、D項正確。