2022年期貨從業資格考試《期貨市場基礎知識》考試共140題，分為單選題和多選題和判斷題和客觀案例題。小編每天為您準備了5道每日一練題目（附答案解析），一步一步陪你備考，每一次練習的成功，都會淋漓盡致的反映在分數上。一起加油前行。

1、上海期貨交易所金屬銅期貨合約漲跌停板幅度規定為±3%，且銅期貨合約最小變動價位是10元/噸。某日收盤后，金屬銅某合約收盤價為54280元/噸，結算價為54100元/噸，則下一個交易日該合約漲停板價為（）元/噸?！締芜x題】

A.55723

B.52650

C.55720

D.55910

正確答案:C

答案解析:漲跌停板中，漲停板，是期貨合約上一交易日的結算價加上允許的最大漲幅；則下一交易日的漲停板為：54100+54100×3%=55723≈55720(元/噸) 。（銅期貨合約最小變動價位是10元/噸，因此計算的結果應是10的倍數）

2、下列關于集合競價的說法，正確的是（）?！締芜x題】

A.集合競價采用最大成交量原則

B.低于集合競價產生的價格的買入申報全部成交

C.高于集合競價產生的價格的賣出申報全部成交

D.申報價格等于集合競價產生的價格，若買入申報量較高，則按買入方的申報量成交

正確答案:A

答案解析:集合競價采用最大成交量原則。高于集合競價產生的價格的買入申報全部成交；低于集合競價產生的價格的賣出申報全部成交；等于集合競價產生的價格的買入或賣出申報，根據買入申報量和賣出申報量的多少，按少的一方的申報量成交。

3、當現貨價格高于期貨價格時，基差為正值，這種市場狀態稱為（）?！径噙x題】

A.反向市場

B.逆轉市場

C.現貨溢價

D.正向市場

正確答案:A、B、C

答案解析:當現貨價格高于期貨價格時，基差為正值，這種市場狀態稱為反向市場，或者逆轉市場、現貨溢價。

4、上證50ETF期權合約的最小報價單位是（）元。【單選題】

A.0.1

B.0.01

C.0.001

D.0.0001

正確答案:D

答案解析:上證50ETF期權合約的最小報價單位是0.0001元。

5、4月份，某機構投資者預計在6月份將購買面值總和為800萬元的中金所5年期A國債，假設該債券是最便宜可交割債券，相對于5年期國債期貨合約，該國債的轉換因子為1.25，當時該國債價格為每百元面值118.50元。為鎖住成本，防止到6月份國債價格上漲，該投資者在國債期貨市場上進行買入套期保值。假設套期保值比率等于轉換因子，要對沖800萬元面值的現券則須（）。【單選題】

A.買進10手國債期貨

B.賣出10手國債期貨

C.買進125手國債期貨

D.賣出125手國債期貨

正確答案:A

答案解析:為了防止債券價格上漲，應進行國債期貨的買入套期保值；買進國債期貨合約數=債券組合面值/國債期貨合約面值=(800萬元×1.25) /100萬元=10(手)。（國債期貨合約面值為100萬/手，可交割國債與其對應的國債期貨合約需通過轉換因子轉換。）