2025年保薦代表人考試《投資銀行業務》考試共120題，分為選擇題和組合型選擇題。小編為您整理精選模擬習題10道，附答案解析，供您考前自測提升！

1、因素分析法是依據分析指標與其影響因素的關系，從數量上確定各因素對分析指標影響方向和影響程度的一種方法，也稱為比較分析法。( )【判斷題】

A.正確

B.錯誤

正確答案:B

答案解析:比較分析法，是通過對比兩期或連續數期財務報告中的相同指標，確定其增減變動的方向、數額和幅度，來說明企業財務狀況或經營成果變動趨勢的一種方；;因素分析法是依據分析指標與其影響因素的關系，從數量上確定各因素對分析指標影響方向和影響程度的一種方法。

2、根據《上市公司證券發行管理辦法》及《創業板上市公司證券發行管理暫行辦法》，下列關于證券發行價格的相關說法中，正確的有（）?！径噙x題】

A.上市公司向不特定對象公開募集股份，發行價格應不低于公告招股意向書前20個交易日公司股票均價或前1個交易日的均價

B.上市公司發行可轉債，轉股價格應不低于募集說明書公告日前20個交易日該公司股票交易均價或前1個交易日均價

C.上交所上市公司非公開發行股票，發行價格不低于董事會決議公告日或發行期首日前20個交易日公司股票均價的90%

D.創業板上市公司非公開發行股票，發行價格不低于定價基準日前20個交易日公司股票均價的80%

正確答案:A、D

答案解析:B項，上市公司發行可轉換公司債券， 轉股價格應不低于募集說明書公告日前20個交易日該公司股票交易均價和前1個交易日的均價。C項，發行價格不低于定價基準日前20個交易日公司股票均價的80%。

3、公開發行企業債券的，若所籌集的資金用于固定資產投資項目的，應符合固定資產投資項目資本金制度的要求，原則上累計發行額不得超過該項目總投資的（   ）。【選擇題】

A.10%

B.30%

C.50%

D.60%

正確答案:D

答案解析:公開發行企業債券的必備條件之一是：籌集的資金投向符合國家產業政策，所需相關手續齊全：用于固定資產投資項目的，應符合固定資產投資項目資本金制度的要求，原則上累計發行額不得超過該項目總投資的60％；用于收購產權（股權）的，比照該比例執行；用于調整債務結構的， 不受該比例限制，但企業應提供銀行同意以債還貸的證明；用于補充營運資金的，不超過發債總額的20％。

4、某投資者持有深圳市場非限售A股股份市值5 000元，根據《深圳市場首次公開發行股票網上發行實施細則》，其網上可申購額度為（）?！締芜x題】

A.500元

B.500股

C.1 000股

D.不能申購

正確答案:D

答案解析:持有深圳市場非限售A股股份市值 1萬元以上(含1萬元）的投資者方可參與網上發行。

5、關于上海證券交易所可轉換公司債券的贖回與回售，下列說法正確的有（）?！径噙x題】

A.上市公司行使贖回權時，應當在每年首次滿足贖回條件后的5個交易日內至少發布3次贖回公告

B.贖回公告應當載明贖回的程序、價格、付款方法、時間等內容。贖回期結束后，公司應當公告贖回結果及其影響

C.在可以行使回售權的年份內，上市公司應當在每年首次滿足回售條件后的5個交易日內至少發布3次回售公告

D.變更募集資金投資項目的，上市公司應當在股東大會通過決議后30個交易日內賦予可轉換公司債券持有人1次回售的權利，有關回售公告至少發布3次

正確答案:A、B、C

答案解析:選項ABC正確：變更募集資金投資項目的，上市公司應當在股東大會通過決議后20個交易日內賦予可轉換公司債券持有人1次回售的權利，有關回售公告至少發布3次。（D項錯誤）

6、某公司2012年12月申請研發補貼。申請書的有關內容如下：公司于2012年1月啟動機器人研發項目，預計總投資360萬元，為期3年，已投資120萬元，項目還需投資新增投資 240萬元，計劃自籌資金120萬元，申請財政補貼120萬元。2013年1月1日，主管部門批準了該公司的申報，簽訂的補貼協議規定：批準公司補貼申請，共補貼款項120萬元，分兩期支付。合同簽訂日撥付60萬元，結項驗收時支付60萬元(若不通過驗收，則不支付第二筆款項）。2015年1月1日，項目通過驗收，公司收到60萬元補貼款。不考慮其他因素， 下列說法正確的有（）?！径噙x題】

A.公司2013年收到補貼款時，確認營業外收入60萬元

B.公司2013年收到補貼款時，確認營業外收入40萬元

C.2014年，公司確認營業外收入30萬元

D.公司2015年收到補貼款時，確認營業外收入60萬元

正確答案:C、D

答案解析:企業取得針對琮合性項目的政府補助，需要將其分解為與資產相關的部分和與收益相關的部分，分別進行會計處理；難以區分的，將政府補助整體歸類為與收益相關的政府補助，視情況不同計入當期損益，或者在項目期內分期確認為當期損益。賬務處理如下：（1）2013年1月1日，實際收到撥款60萬元：借：銀行存款                           600 000    貸：遞延收益                            600 000（2）自2013年1月1日至2015年1月1日，每個資產負債表曰，分配遞延收益(假設按年分配）： 借：遞延收益                            30000    貸：營業外收入                       300 000（3）2015年項目完工并通過驗收，于1月1日實際收到撥付60萬元：借：銀行存款                              600000    貸：營業外收入                          600000

7、保薦人對發行人成長性出具的專項意見應以（ ）形式提交?！具x擇題】

A.單獨說明文件

B.發行保薦書附件

C.定期報告

D.發行保薦書正文末章

E.電子檔和紙質文件

正確答案:B

答案解析:《公開發行證券的公司信息披露內容與格式準則第29號一一首次公開發行股票并在創業板上市申請文件》第五條規定，保薦人應當對發行人的成長性出具專項意見，并作為發行保薦書的附件。發行人為自主創新企業的，還應當在專項意見中說明發行人的自主創新能力。

8、企業的所得稅費用一定等于企業的利潤總額乘以所得稅稅率。( )【判斷題】

A.正確

B.錯誤

正確答案:B

答案解析:所得稅費用=當期所得稅+遞延所得稅，如果不存在納稅調整事項以及遞延所得稅，企業的所得稅費等于應交所得稅，等于利潤總額乘以所得稅稅率。

9、證券公司公開發行債券的，發行人應在幕集說明書及其摘要披露后（ ）日內，將正式印刷的募集說明書報送相關機構?！具x擇題】

A.5

B.7

C.10

D.15

正確答案:C

答案解析:根據《公開發行證券的公司信息披露內容與格式準則第21號一一證券公司公開發行債券募集說明書》第十七條，發行人應在募集說明書及其摘要披露后10日內，將正式印刷的募集說明書全文文本一式五份，分別報送中國證監會及其在發行人注冊地的派出機構。

10、下列各項因素中，能夠使安全邊際提高的有（）。I.單價上升II.固定成本增加III.單位變動成本降低IV.單位變動成本上升V.預計銷售量增加【組合型選擇題】

A.I、II、III

B.I、III、V

C.II、III、IV

D.II、IV、V

正確答案:B

答案解析:安全邊際＝正常銷售額-盈虧臨界點銷售額，因此，單價上升、單位變動成本降低、預計銷售量增加均會導致安全邊際提高。