2020年保薦代表人考試《投資銀行業務》考試共120題，分為選擇題和組合型選擇題。小編為您整理精選模擬習題10道，附答案解析，供您考前自測提升！

1、根據《證券公司資產證券化業務管理規定》，內部信用增級方式包括（）。Ⅰ.第三方擔保Ⅱ.優先次級分級Ⅲ.超額抵押Ⅳ.回購條款【組合型選擇題】

A.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ

B.Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ

C.Ⅰ、Ⅲ、Ⅳ

D.Ⅰ、Ⅱ、Ⅳ

E.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ

正確答案:B

答案解析:選項B正確：內部信用增級是資產證券化特有的信用增級方式，最大優點是成本較低，一般有以下幾種形式: （1）直接追索權；（2）優先/次級結構；（Ⅱ包括）（3）現金儲備賬戶；（4）超額抵押；（Ⅲ包括）（5）回購條款；（Ⅳ包括）（6）擔保投資基金。

2、依據企業會計準則的規定，下列有關收入和利得的表述中，正確的是（  ）?！具x擇題】

A.收入源于日?；顒?，利得也可能源于日?；顒?/p>

B.收入會影響利潤，利得也一定會影響利潤總額

C.收入源于日?；顒?，利得源于非日?；顒?/p>

D.收入會導致所有者權益的增加，利得不一定會導致所有者權益的增加

E.收入不會影響利潤，利得一定會影響利潤總額

正確答案:C

答案解析:利得是指由企業非日?；顒铀纬傻?、會導致所有者權益增加的、與所有者投入資本無關的經濟利益的流入。利得可能直接計入所有者權益。收入是指企業在日?；顒又兴纬傻摹е滤姓邫嘁嬖黾拥?、非所有者投入資本的經濟利益的總流入，包括銷售商品收入、勞務收入、讓渡資產使用權收入、利息收入、租金收入、股利收入等，但不包括為第三方或客戶代收的款項。選項C正確，收入源于日?；顒?，利得源于非日?；顒印＿x項A錯誤，收入源于日?；顒?，利得源于非日常活動。選項B錯誤，利得可能直接計入所有者權益。選項D錯誤，利得與收入都會導致所有者權益增加。選項E錯誤，收入會影響利潤，利得可能直接計入所有者權益。

3、關于創業板股份鎖定表述正確的有（）。Ⅰ.創業板企業，申報材料受理前半年內增資，股份鎖定一年Ⅱ.上市公司董事、監事和高級管理人員在申報離任六個月后的十二月內通過證券交易所掛牌交易出售本公司股票數量占其所持有本公司股票總數的比例不得超過50%Ⅲ.上市公司董事、監事和高級管理人員在首次公開發行股票上市之日起六個月內申報離職的，自申報離職之日起十八個月內不得轉讓其直接持有的本公司股份Ⅳ.在首次公開發行股票上市之日起第七個月至第十二個月之間申報離職的，自申報離職之日起十二個月內不得轉讓其直接持有的本公司股份【組合型選擇題】

A.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ

B.Ⅲ、Ⅳ

C.Ⅰ、Ⅱ、Ⅳ

D.Ⅰ、Ⅲ、Ⅳ

E.Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ

正確答案:B

答案解析:選項B正確：按2010年第5期保代培訓的規定，創業板受理前半年內增資的，自工商變更之日起鎖定三年；（選項Ⅰ錯誤）深圳交易所《關于進一步規范創業板上市公司董事、監事和高級管理人員買賣本公司股票行為的通知》第三條：創業板上市公司董事、監事和高級管理人員在首次公開發行股票上市之日起六個月內申報離職的，自申報離職之日起十八個月內不得轉讓其直接持有的本公司股份；在首次公開發行股票上市之日起第七個月至第十二個月之間申報離職的，自申報離職之日起十二個月內不得轉讓其直接持有的本公司股份。因上市公司進行權益分派等導致其董事、監事和高級管理人員直接持有本公司股份發生變化的，仍應遵守上述規定。自離職人員的離職信息申報之日起六個月內，離職人員增持本公司股份也將予以鎖定；（選項Ⅲ、Ⅳ正確）中小板：上市公司應當在公司章程中明確規定：上市公司董事、監事和高級管理人員在申報離任六個月后的十二月內通過證券交易所掛牌交易出售本公司股票數量占其所持有本公司股票總數的比例不得超過50%。（選項Ⅱ錯誤）

4、下列說法符合《上市公司證券發行管理辦法》公開發行新股規定的是（）。Ⅰ.公司近三年的凈資產收益率分別為-0.8%、8%、10%，追溯調整后3年凈資產收益率是2%、7.5%、11%，則發行人符合公開發行新股條件Ⅱ.公司公開增發股票，發行數量不得超過發行前股本總額的30%Ⅲ.增發發行價格應不低于公告招股意向書前20個交易日均價或前一個交易日的均價Ⅳ.某上市公司發生重大資產重組，且本次重大資產重組導致上市公司實際控制人發生變化，本次重組交易完成1個完整會計年度后，方可公開發行股票【組合型選擇題】

A.Ⅰ、Ⅲ

B.Ⅲ、Ⅳ

C.Ⅰ、Ⅳ

D.Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ

E.Ⅰ、Ⅲ、Ⅳ

正確答案:B

答案解析:選項B正確：公開增發應符合的條件之一為：最近3個會計年度加權平均凈資產收益率平均不低于6%。（扣非前后凈利潤孰低，作為加權平均凈資產收益率的計算依據）。另外還需要注意，上市公司公開發行證券，最近3年應連續盈利（扣非前后孰低計算凈利潤）；（選項Ⅰ錯誤）公開增發的發行數量沒有明確規定，只有配股的數量不得超過發行前股本總額的30%；（選項Ⅱ錯誤）增發發行價格應不低于公告招股意向書前20個交易日均價或前一個交易日的均價；（選項Ⅲ正確）重大資產重組導致上市公司實際控制人發生變化，因此其申請公開發行證券的時間有限制，距本次重組交易完成的時間應當不少于1個完整會計年度。（選項Ⅳ正確）

5、下列各項，不屬于個人申請保薦代表人資格應當具備的條件的是（）。【選擇題】

A.具備3年以上保薦相關業務資格

B.未負有數額較大到期未清償的債務

C.誠實守信，品行良好，無不良誠信記錄

D.最近1年未受到中國證監會的行政處罰

E.參加中國證監會認可的保薦代表人勝任能力考試且成績合格有效

正確答案:D

答案解析:選項D符合題意：《證券發行上市保薦業務管理辦法》（2009年6月14日起施行）第十一條規定，個人申請保薦代表人資格，應當具備下列條件：（1）具備3年以上保薦相關業務經歷；（A屬于）（2）最近3年內在本辦法第二條規定的境內證券發行項目中擔任過項目協辦人；（E屬于）（3）參加中國證監會認可的保薦代表人勝任能力考試且成績合格有效；（4）誠實守信，品行良好，無不良誠信記錄，最近3年未受到中國證監會的行政處罰；（C屬于、D不屬于）（5）未負有數額較大到期未清償的債務；（B屬于）（6）中國證監會規定的其他條件。

6、以下滿足非上市公眾公司條件的是（）。 Ⅰ.股票向特定對象發行或者轉讓導致股東累計超過200人，且其股票未在證券交易所上市交易 Ⅱ.股票向特定對象發行或者轉讓導致股東累計超過200人，或其股票未在證券交易所上市交易 Ⅲ.股票公開轉讓，且其股票未在證券交易所上市交易 Ⅳ.股票不公開轉讓，或其股票未在證券交易所上市交易 Ⅴ.股票公開轉讓，或其股票未在證券交易所上市交易【組合型選擇題】

A.Ⅰ、Ⅲ

B.Ⅱ、Ⅲ

C.Ⅰ、Ⅴ

D.Ⅱ、Ⅳ

正確答案:A

答案解析:根據《非上市公眾公司監督管理辦法》第二條，本辦法所稱非上市公眾公司是指有下列情形之一且其股票未在證券交易所上市交易的股份有限公司：①股票向特定對象發行或者轉讓導致股東累計超過200人；②股票公開轉讓。

7、上市公司出現的下列情形中，構成其非公開發行優先股障礙的有（）。Ⅰ.最近12個月內受到過中國證監會的行政處罰Ⅱ.最近12個月內受到過交易所公開譴責Ⅲ.一控股子公司違規對外提供擔保且尚未解除Ⅳ.涉嫌違法違規正被中國證監會立案調查Ⅴ.最近36個月內因違反工商規章規定，被行政處罰且情節嚴重 【組合型選擇題】

A.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ

B.Ⅰ、Ⅱ、Ⅳ

C.Ⅲ、Ⅳ、Ⅴ

D.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ

E.Ⅰ、Ⅲ、Ⅳ、Ⅴ

正確答案:D

答案解析:選項D正確：上市公司存在下列情形之一的，不得非公開發行股票：（1）本次發行申請文件有虛假記載、誤導性陳述或重大遺漏；（2）上市公司的權益被控股股東或實際控制人嚴重損害且尚未消除；（3）上市公司及其附屬公司違規對外提供擔保且尚未解除；（Ⅲ符合題意）（4）現任董事、高級管理人員最近36個月內受到過中國證監會的行政處罰，或者最近12個月內受到過證券交易所公開譴責；（Ⅰ、Ⅱ符合題意）（5）上市公司或其現任董事、高級管理人員因涉嫌犯罪正被司法機關立案偵查或涉嫌違法違規正被中國證監會立案調查；（Ⅳ符合題意）（6）最近一年及一期財務報表被注冊會計師出具保留意見、否定意見或無法表示意見的審計報告。保留意見、否定意見或無法表示意見所涉及事項的重大影響已經消除或者本次發行涉及重大重組的除外；（7）嚴重損害投資者合法權益和社會公共利益的其他情形。

8、甲公司有A原材料賬面價12萬元/套，專門用于生產產品×，該原材料市場銷售價格為9萬元/套。每套原材料加工成×產品將要發生成本15萬元，每件×產品估計的銷售稅費為1萬元，產品售價26元／套，問期末該原材料要計提多少跌價準備（）?！具x擇題】

A.0

B.1萬元

C.2萬元

D.4萬元

E.3萬元

正確答案:C

答案解析:選項C正確：為生產而持有的原材料，若產品沒有發生減值，材料按成本計量，不計提跌價準備；若產品發生減值，則材料按成本與可變現凈值孰低計量，材料可變現凈值=產品的估計售價-至完工將要發生的成本-銷售產品估計的銷售費用和稅費；本題中用該原材料生產的產品可變現凈值為26-1=25(萬元)，產品成本=12+15=27(萬元)，產品發生減值，則材料按成本與可變現凈值孰低計量；A材料可變現凈值=26-15-1=10(萬元)，材料成本為12萬元，則需計提跌價準備為2萬元。

9、甲公司2010年度財務報告批準報出日為2011年3月20日，甲公司以下交易或事項中屬于資產負債表日后調整事項的有（）。Ⅰ. 應收乙公司賬款2010年年末已經計提20%壞賬準備，2010年12月31日乙公司，遭遇嚴重自然災害，損失慘重，甲公司預計90%款項無法收回。甲公司于2011年2月15日獲知此消息Ⅱ . 2011年2月10日，甲公司收到法院傳票，因產品質量糾紛，乙公司起訴甲公司，并要求巨額賠償Ⅲ . 甲公司在2010年11月20日為丁公司提供擔保，因丁公司財務狀況惡化，無法支付逾期的銀行借款，貸款銀行于2011年3月15日要求甲公司按照合同約定履行債務擔保責任。丁公司財務狀況于2010年底便已明顯惡化，甲公司2010年度財務報告未確認與該擔保事項相關的預計負債Ⅳ . 甲公司在2011年3月10日，董事會通過了利潤分配預案【組合型選擇題】

A.Ⅰ、Ⅲ

B.Ⅲ、Ⅳ

C.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ

D.Ⅰ、Ⅲ、Ⅳ

E.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ

正確答案:A

答案解析:選項A正確：1.調整事項（1）日后訴訟案件結案（2）日后表明資產負債表日發生減值（3）購入資產的成本或售出資產的收入的進一步確認（4）資產負債表日后發現了財務報表舞弊或差錯2.非調整事項（1）資產負債表日后發生重大訴訟、仲裁、承諾。（2）資產負債表日后資產價格、稅收政策、外匯率發生重大變化；（3）資產負債表日后因自然災害導致資產發生重大損失；（4）資產負債表日后發行股票和債券以及其他巨額舉債；（5）資產負債表日后資本公積轉增資本；（6）資產負債表日后發生巨額虧損；（7）資產負債表日后發生企業合并或處置子公司；（8）資產負債表日后企業利潤分配方案中擬分配的以及經審議批準宣告發放的現金股利和利潤。選項Ⅰ屬于資產負債表日后調整事項， 應收乙公司賬款2010年年末已經計提20%壞賬準備，2010年12月31日乙公司，遭遇嚴重自然災害，損失慘重，甲公司預計90%款項無法收回。甲公司于2011年2月15日獲知此消息，該公司日后表明資產負債表日發生了減值。選項Ⅱ屬于資產負債表日后非調整事項，2011年2月10日，甲公司收到法院傳票，因產品質量糾紛，乙公司起訴甲公司，并要求巨額賠償。資產負債表日后發生重大訴訟、仲裁、承諾屬于非調整事項。選項Ⅲ屬于資產負債表日后調整事項，甲公司在2010年11月20日為丁公司提供擔保，因丁公司財務狀況惡化，無法支付逾期的銀行借款，貸款銀行于2011年3月15日要求甲公司按照合同約定履行債務擔保責任。丁公司財務狀況于2010年底便已明顯惡化，甲公司2010年度財務報告未確認與該擔保事項相關的預計負債。資產負債表日后發現了財務報表舞弊或差錯屬于調整事項。選項Ⅳ 屬于資產負債表日后非調整事項，甲公司在2011年3月10日，董事會通過了利潤分配預案。資產負債表日后企業利潤分配方案中擬分配的以及經審議批準宣告發放的現金股利和利潤屬于非調整事項。

10、行業分析的主要任務包括（       ）。 Ⅰ.預測行業的未來發展趨勢 Ⅱ.分析影響行業發展的各種因素及其影響力度 Ⅲ.解釋行業本身所處的發展階段及其在國民經濟中的地位 Ⅳ.揭示行業投資風險 Ⅴ.判斷行業投資價值【組合型選擇題】

A.Ⅰ、Ⅲ、Ⅳ

B.Ⅱ、Ⅲ、Ⅴ

C.Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ、Ⅴ

D.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ、Ⅴ

正確答案:D

答案解析:行業分析的主要任務包括：①解釋行業本身所處的發展階段及其在國民經濟中的地位，②分析影響行業發展的各種因素以及判斷對行業影響的力度，③預測并引導行業的未來發展趨勢，④判斷行業投資價值，⑤揭示行業投資風險，從而為政府部門、投資者及其他機構提供決策依據或投資依據。